미국시황 및 투자노트 (2020.12.09)

개요

모든 투자의 책임은 투자자인 본인에게 있습니다. 여기서 얻은 정보들은 참고 용도로만 사용해주세요.

 

투자 노트는 작성자가 투자와 관련된 공부를 하면서 알게 된 내용들을 적은 것으로, 틀린 내용과 오타가 다수 존재할 예정입니다.

 

모두 성투하시길 바랍니다.

---

나만의 투자 원칙

번호	원칙
1	투자의 원칙에 부합하는 경우에만 투자를 한다.
2	제 1원칙을 반드시 지킨다.
3	부채 비율이 400%가 넘거나, 유동/당좌 비율이 100% 넘지 않는 기업은 사지 않는다.
4	지수를 추종하는 etf의 경우 목표 날짜(현재 : 2025-01-10) 까지는 절대 팔지 않는다.
5	그 외 종목의 경우 내가 사야 한다고 생각했던 이유가 변하기 전까지는 팔지 않는다.
6	포트폴리오 비율에서 시장 지수 추종 ETF와 금을 제외한 종목이 차지하는 비율이 최대 15%를 넘지 않도록 한다.
7	포트폴리오 비율에서 시장 지수 추종 ETF와 금을 제외한 종목의 전체 비율이 30%가 넘지 않도록 한다.

---

주요 지수 (장 마감 기준)

주요지수	종가	등락률
Dow Jones	30,068.81	-0.35%
S&P500	3,672.82	-0.79%
NASDAQ 100	12,364.64	-2.15%
GOLD	1838.5	-1.94%
Fear & Greed	79	-3.6%

 

S&P500 Map (장 마감 기준)

출처 : www.finviz.com

 

섹터별 등락률 (장 마감 기준)

출처 : www.bloomberg.com

 

미국의 주요 경제지표 발표

경제지표	결과치	예상치	이전치
도매재고 (MoM)	1.1%	0.9%	0.9%
JOLTS 채용 정보	6.65M	6.30M	6.49M
원유 재고	15.2M	-0.9M	-0.7M
10년 국채 입찰	0.95 | 2.3		0.96 | 2.3

---

오늘의 생각

번호	생각
1	돈을 지출하도록 만드는 것들은 모두 부채(집, 차, 대출)라고 봐야한다는 말에 많은 공감을 받았으며, 돈을 만들어주는 자산(주식, 부동산, 블로그)을 더욱 더 많이 만들어야겠다는 생각이 들었다.
2	매년 나만의 손익계산서와 소득 명세서를 만들어 평가해봐야겠다는 생각이 들었다.
3	일반적으로 물건을 세일할 때는 평소보다 더 많은 사람들이 구매를 하려고하지만, 부동산과 주식이 세일(폭락)할 때는 많은 사람들이 팔려고 한다. 후자는 자산이 줄어들 가능성이 있기 때문이겠지만, 기업의 가치가 변하지 않는 한 싸게 살 수 있는 기회라는 점을 명심해야겠다.

---

받아적은 내용들

 

글로벌 증시 - 박광남 ( 유튜브 링크 )

 

글로벌 증시	시황
중국	CPI(-0.05%)와 PPI(10개월 연속 마이너스) 경제 지표가 안좋게 나왔고, 시장에 악재가 몇몇 존재하는 점때문에 시장은 크게 하락했다. 다만, CPI와 PPI는 전 지수가 너무 높았기 때문에 기저 효과가 있었다고 본다.
	미.중 갈등이 다시금 격화되는 모습인데 미국 재무부가 상무위원들 14명을 제재한다고 발표했고, 중국은 이에 항의를 하고 있다. 또한, 미국에서 대만에 무기 수출을 허용했고 중국의 무역회사와 선박회사를 제재하고 있다.
	중국의 주석(시진핑x)이 핀테크 기업에 대해서 독점이 심각한 상황이라고 언급하면서, 개인정보보호법을 새로 만들어서 규범화 작업에 나설 수 있다고 언급했다. 중국의 고위 관리직들이 핀테크 기업들에 대한 규제를 자주 언급하는 상황인데 이런 부분들은 조금 주의해서 볼 필요성이 있어보인다.
유럽	ECB 통화 정책 회의가 내일 앞두고 있다는 기대감에 상승 출발을 했다. 특히 독일의 경우에는 핵심 기계 수준이 전년 대비 +2.8%(예상 -11.2%)로 굉장한 서프라이즈가 나오면서 더 강한 상승 시작을 했다.
	브렉시트 관련 상황으로는 노딜에 대한 가능성은 낮아졌지만 협상은 쉽지 않다고 한다. 노이즈가 있던 북아일랜드 국경 관련해서는 어느정도 해결이 된 상황이다.
미국	추가 부양책에 대한 기대감으로 전일에는 주요 지수가 상승 마감했다.
	필라델피아 우편 투표에 대해서 연방 대법원이 만장일치로 기각을 했다. 대선 불복이라는 불확실성의 가능성은 크게 낮아졌다고 본다.
	12월 31일에 모기지 대출 원리금 상환 관련 세입자 강제 퇴거 금지 조치가 해제된다. 현재 이자를 유예 받고 있는 사람이 5.7%(270만명)로 꽤 많은 숫자이다.
	코로나 확진자도 그렇고 이런 모기지 대출 관련 이슈도 그렇고 추가 부양책이 나올 수 밖에 없는 상황이라고 본다. 그리고 시장도 그렇게 받아들이고 있는 것 같다.
	실제 이런 이벤트들(추가부양책)이 실현되었을 때 단기적으론 차익실현 움직임이 발생할 가능성이 있다고 본다.

 

---

화이저와 모더나 백신에 대한 FDA의 경고 보고서 및 시장이 과열되었다는 증거 - 장우석 ( 유튜브 링크 )

 

나스닥 100지수가 11일 연속 상승하고 있는 모습이며, 1999년 지수산정을 시작한 후 이후 3번쨰 기록이다(14일 연속 최고).

UAE에서 중국 백신 시노팜의 효능이 86%라고 보고했다. 3상 임상 실험을 125개국 31,000명을 대상으로 실험 했다고 하는데 제일 중요한 실험 백데이터는 공개하지 않았다.

FDA에서 화이저와 모더나의 긴급 사용 승인 전에 경고 보고서가 나왔다.

구분	보고서 내용
화이저	3주간 2회 접종 (회당 20달러)
	1회 접종 시, 일반 독감예방주사와 흡사
	2회 접종 시, 심한 오한과 너무 떨어서 이가 깨지는 상황
모더나	2회 접종 (회당 32~37달러)
	1회 접종 시, 일반 독감 예방 주사와 흡사
	2회 접종 시, 심한 오한과 고열을 동반한 독감 증상

그럼에도 불구하고 안전하고 효과적이라고 판단했다고 한다.

니콜라의 전 CEO 트레비 밀턴이 Lock up 해제로 320만주를 최근에 매도했다고 한다. 매도 대금 5600만달러는 3개의 부동산 구매에 사용했으며, 여전히 31%의 지분을 보유한 대주주라고 한다.

DoorDash가 오늘 주당 102달러(시총 400억달러)에 상장할 예정이라고 한다.

시장이 과열되었다는 여러가지 증거

번호	증거
1	Snowflake(매출 5.8억달러)의 시가총액이 1100억달러로 IBM(매출 740억달러, AMD(매출 100억달러)의 시가총액과 동일하다.
2	스타벅스도 매출이 반토막 났지만 사상최고치를 기록했고 디즈니도 매출이 -192%났지만 사상최고치를 기록했다.
3	16년동안 한번도 전세계 시가총액이 전세계 GDP를 크게 넘었던 적은 없었는데, 전 세계 GDP가 84조인데 전 세계 시가총액이 100조이다.
4	노무라 공포/탐욕지수가 극도의 탐욕을 나타내는 100을 가르키고 있다.

UBS의 미국 백신 보고서에 따르면 2021년 2분기까지 3500만명이 접종 가능하며, 2021년 말이면 미국인의 80%가 접종 가능하다고 한다.

국내 사람들이 최근 1개월동안 순매수한 해외 주식 Top10

순위	종목	매수 금액
1	Tesla	6800억
2	Xpeng	900억
3	Palantir	800억
4	Alibaba	790억
5	Pfizer	780억
6	Nio	590억
7	Nvidia	540억
8	Qualcom	500억
9	Moderna	490억
10	Nikola	450억

---

Loup Ventures의 Gene Munster 이사의 테슬라에 관한 의견 - 미주미 ( 유튜브 링크 )

 

테슬라가 현재 시가총액의 1% 정도인 50억 달러를 유상증자 했지만, 그걸로 더 많은 것을 할 것이기 때문에 큰 악재는 아닌 것 같다.

Institute of Health Metrics and Evalutation(빌 게이츠 재단 지원)에서 최악의 경우 내년 1월 20일에는 일간 100만명 확진자가 나올 수 있다고 전망했다.

코웬에서 나이키의 목표 주가를 150달러에서 165달러로 상향조정했다.

11월에도 보잉의 737 Max 주문이 88대 취소되었지만, 주가는 크게 밀리지않았다.

Loup Ventures의 Gene Munster 이사의 테슬라에 관한 의견

번호	의견
1	테슬라는 3년내에 2500달러를 갈 것이며, 진화는 계속될 것이다.
2	자동차 보험 분야에 신규 진출한 점을 매우 긍정적으로 보고 있다.
3	자동차 업계에 진정한 경쟁사가 없으며, 유일한 잠재 경쟁사는 애플이라고 생각한다.

 

Apple에서 에어팟 Pro Max를 발표했는데, 헤드셋이며 549달러에 판매한다고 한다.

부양책을 받은 기업들은 배당을 못하도록 하는 규제가 있었기때문에 올해는 배당 컷이 매우 많았다. 내년에는 경기도 좋아지고 돈도 쌓이면서 배당이나 자사주 매입을 다시 시작할 가능성이 매우 높다고 생각한다.

---

부자 아빠 가난한 아빠 - 로버트 기요사키

 

부자 아빠가 알려준 6가지의 교훈들

교훈	내용
부자들은 돈을 위해 일하지 않는다.	돈이 자신을 위해 일하도록 해야한다.
	상대를 탓하지 말고, 상대가 문제라고 여겨서도 안된다. 만일 상대가 문제라고 생각한다면 상대를 바꾸려고 애써야 하기 때문이다. 하지만 자신이 문제라는 걸 깨달으면 자기 자신을 바꿀 수 있다. 그래야 무언가를 배우고 더 현명해진다.
왜 금융 지식을 배워야 하는가	자산(돈을 만들어주는 것)과 부채(돈을 지출하도록 하는 것)의 차이를 알고 자산을 사라
	부자인 사람들과 그렇지 않은 사람들의 현금흐름 중 가장 큰 차이점은 수입을 만드는 자산이 지출을 만드는 부채보다 훨씬 많다는 것이다..
부자들은 자신을 위해 사업을 한다.	저자가 생각하는 진정한 자산 1. 내가 없어도 되는 사업, 내가 직접 일을 해야 한다면 그것은 사업이 아니라 직업이다. 2. 주식 3. 채권  4. 수입을 창출하는 부동산  5. 어음이나 차용증  6. 음악이나 원고, 특허 등 지적 자산에서 비롯되는 로열티  7. 그 외에 가치를 지니고 있거나 소득을 충출하거나 시장성을 지닌 것
	부자들은 사치품을 가장 나중에 구입하는 경향이 있지만, 그렇지 않은 사람들은 부자처럼 보이고 싶은 마음에 사치품들을 먼저 사들이곤 한다.
부자들의 가장 큰 비밀, 세금과 기업	기업을 소유한 부자들 1. 돈을 번다.  2. 돈을 쓴다.  3. 세금을 낸다.
	기업을 위해 일하는 사람들 1. 돈을 번다.  2. 세금을 낸다.  3. 돈을 쓴다.
부자들은 돈을 만든다.	전문적인 투자자가 되기 위해서는 세 가지 주요 기술들이 필요하다.  1. 다른 사람들이 놓친 기회를 찾으라.  2. 자금을 조달하라.  3. 똑똑한 사람들을 조직화하라.
돈을 위해 일하지 말고 교훈을 얻기 위해 일하라.	성공에 필요한 주요 관리 기술  1. 현금흐름 관리  2. 시스템 관리  3. 사람 관리
	가장 중요한 전문 기술  1. 세일즈  2. 마케팅

 
금융 지식을 가지고 있으면서도 현금흐름을 창출하는 풍부한 자산 부문을 개발하지 못하는 까닭은 보통 다섯가지 원인에 기인한다.

번호	원인
1	두려움
2	냉소주의
3	게으름
4	나쁜 습관
5	오만함

 

부자와 그렇지 않은 사람들의 일차적인 차이점은 두려움을 다루는 방식에 있다.

냉소주의자들은 비판을 하고 승자는 분석을 한다. 비판은 눈을 가리는 반면, 분석은 비판가들이 보지 못하는 것들을 보게 해주고 다른 모든 사람들이 놓친 기회를 포착할 수 있게 해준다.

승자는 실패에서 힘을 얻지만, 패자는 실패에서 좌절을 한다.

이유 또는 목적은 원하는 것과 원하지 않는 것의 결합으로 탄생한다.

남들보다 자신에게 먼저 돈을 지불할 경우 명심해야할 사항들

번호	명심해야할 사항
1	반드시 갚아야할 큰 빛은 절대로 지지마라.
2	지출은 낮은 수준으로 유지하고 무엇보다 먼저 자산을 구축하라.
3	돈이 부족해지더라도 저축이나 투자한 돈에 손을 대지마라.

슈퍼 마켓이 세일을 할 때 소비자들은 우르르 몰려와 물건을 산다. 그러나 부동산이나 주식이 세일(대폭락)을 하게되면, 소비자들은 이상하게도 도망쳐 버린다. 당신이 이득을 올리는 것은 팔 때가 아니라 살 때라는 것을 명심해야한다.

회계 분야에서는 수입을 세 가지 종류로 구분한다.

번호	수입 종류
1	근로 소득 (내가 돈을 위해 일하는 것)
2	투자 소득 (돈이 나를 위해 일하는 것)
3	수동적 소득 (돈이 나를 위해 일하는 것)

가난한 아빠는 근로 소득을 권하고, 부자 아빠는 투자 소득과 수동적 소득을 권하고 있었다. 부자가 되는 비결은 근로 소득을 최대한 빨리 투자 소득이나 수동적 소득으로 바꾸는데에 있다.

---

개별 종목 이슈 - CNBC 뉴스 ( 출처 링크1, 출처 링크2 )

 

Market Insider

종목 (티커 명)	내용
Pfizer (PFE)	영국에서 Pfizer와 BioNTech의 코로나 백신이 출시되면서 주가는 2% 이상 상승했다. 이달 말에는 미국에서도 긴급 사용 승인이 허가될 것으로 예상되며, FDA에서도 별다른 안전 문제를 제기하지 않았다.
Boeing (BA)	Virgin Australia와 Air Lease를 포함한 고객들이 737 MAX 기종을 총 88대 취소했다고 한다.
Etsy (ETSY)	BTIG에서 동사의 목표주가를 160에서 174달러(종가 기준 10% 업사이드 존재)로 상향조정한 뒤, 주가는 6% 이상 상승했다. 동사가 앞으로도 꾸준히 성장할 수 있다는 것을 이유로 뽑았다.
FedEx (FDX)	UBS가 동사의 목표주가를 320에서 380달러로 상향조정한 뒤, 주가는 1% 이상 상승했다. 동사의 12월 17일 실적발표가 예상치를 상회할 것이라는 점을 이유로 뽑았다.
Chewy (CHWY)	최근 분기 EPS -8센트(예상 -13센트)로 매출과 함께 예상치를 상회했으며, 낙관적인 전망을 내놓았다.
Hasbro (HAS)	Citi에서 장난감 제조업체인 동사의 투자의견을 매수로 상향조정했으며, 동사의 강력한 포트폴리오와 영화 및 디지털 제품에 통합하는 능력이 뛰어난 것을 이유로 뽑았다.
JPMorgan Chase (JPM)	CEO인 Jamie Dimon이 현재 동사가 투자하고 있는 부분 때문에 2021년에 예상보다 높은 비용을 지출할 것이라고 말을 했다. 그는 Goldman Sachs의 투자 컨퍼런스에서 자산 관리 및 핀테크 인수에 관심이 있다고 말한 바 있다.
Moderna (MRNA)	동사가 현재 스위스의 Roche와 백신 관련 협력을 하고 있으며, 효과가 있는지 입증하기 위한 실험에서 Roche 항체 검사를 통합했다고 한다.
McDonald ’s (MCD)	동사가 제품에 포함된 장난감 비용을 할인하는데 사용되던 월 300달러 보조금을 종료할 계획을 세우면서 Happy Meals의 가격을 인상할 것이라고 했다.
Roku (ROKU)	Citi가 동사의 투자의견을 매수 등급으로 유지하면서 목표주가를 220에서 375달러로 상향조정했다. 동사가 활성 계정당 예상 가치 추정치를 높이고 있으며, 새로운 계약을 포함한 몇가지 촉매제가 증가할 것을 이유로 뽑았다.