[21.06.20] 향후 S&P500의 EPS 전망

모든 투자의 책임은 투자자인 본인에게 있습니다. 여기서 얻은 정보들은 참고 용도로만 사용해주세요.

 

투자 노트는 작성자가 투자와 관련된 공부를 하면서 알게 된 내용들을 적은 것으로, 틀린 내용과 오타가 다수 존재할 예정입니다.

 

모두 성투하시길 바랍니다.

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나만의 투자 원칙

번호	원칙
1	투자의 원칙에 부합하는 경우에만 투자를 한다.
2	제 1원칙을 반드시 지킨다.
3	부채 비율이 400%가 넘거나, 유동/당좌 비율이 100% 넘지 않는 기업은 사지 않는다.
4	지수를 추종하는 etf의 경우 목표 날짜(현재 : 2025-01-10) 까지는 절대 팔지 않는다.
5	그 외 종목의 경우 내가 사야 한다고 생각했던 이유가 변하기 전까지는 팔지 않는다.
6	전체 포트폴리오에서 시장 지수 추종 ETF 비율은 최소 30% 이상이어야 하며, 30% 이하로는 절대 낮추지 않는다.
7	전체 포트폴리오에서 시장 지수 추종 ETF와 금을 제외한 종목이 차지하는 비율이 최대 15%를 넘지 않도록 한다.

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하락장에 대비한 시나리오

번호	하락장에 대비한 시나리오
1	3개월치 월급은 항상 현금 비중으로 가지고 있는다.
2	3개월치 월급을 제외한 현금은 하락장을 대비한 여윳돈으로 평가한다.
3	S&P500이 전고점 대비 30% 하락할 경우, 여윳돈의 30%를 포트폴리오 비율에 맞춰 매수한다.
4	S&P500이 전고점 대비 40% 하락할 경우, 나머지 30%를 포트폴리오 비율에 맞춰 매수한다.
5	S&P500이 전고점 대비 50% 하락할 경우, 나머지 40%를 포트폴리오 비율에 맞춰 매수한다.
6	S&P500이 전고점 대비 30% 하락할 경우, 금현물만 포트폴리오 비율에서 초과하는만큼 판매하여 포트폴리오 리밸런싱을 한다.

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S&P500 Map (주간 기준)

출처 : www.finviz.com

 

섹터별 등락률 (주간 기준)

출처 : www.sectorspdr.com

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오늘의 생각

번호	생각
1	S&P500의 EPS 전망치가 꾸준히 상승한다는 것은 사실상 지수가 꾸준히 상승한다는 것을 의미하기 때문에 장기 투자를 목적으로 꾸준히 투자하자.

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받아적은 내용들

향후 S&P500의 EPS 전망 - 미주미 ( 유튜브 링크 )

 

YTD 기준으로 봤을 때 Dow의 수익률을 Nasdaq이 역전했다.

이번 시장이 왜 이렇게 지루하냐면 작년 1년동안 급격히 상승했기 때문이다. 과거 통계를 보더라도 1년간의 급상승 이후 다음 년도는 큰 상승폭을 보이지 않았다.

향후 S&P500의 EPS 전망

구분	EPS 전망
2021년	190.56달러
2022년	213.07달러
2023년	232.55달러

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나의 첫 투자 수업. 2: 투자편 - 김정환

 

재무제표를 통해 회사를 분석하는 3가지 방법

번호	내용
1	기업의 현재와 과거
2	경쟁 기업과의 비교
3	산업의 평균비율 분석

수익은 판매 후에 얻은 매출액(판매금액)이고, 수익에서 비용을 빼고 남는 부분이 이익(순이익)입니다. 이 개념을 혼동하면 기업가치 평가에서 실수할 수 있으니 조심해야 합니다.

아무리 현재 잘 나가는 기업이라도 미래에 투자하지 않는 기업은 밝은 미래를 기대하기 힘듭니다. 따라서 투자에서도 R&D에 집중하는 기업을 선정해야 합니다.

기업이 처한 환경과 발전, 이슈, 정책, 플러스 원(+1) 등 제무 외에 다양한 요소를 복합적으로 적용해서 가치를 매겨야 합니다. 그러기 위해서는 기업에 대한 깊은 공부가 선행되어야 하며 내부자만큼 속속들이 알아야 남들보다 빠르고 정확한 판단을 내릴 수 있습니다.

밸류에이션 산정 방법

번호	내용
1	당기순이익 * ROE * 100 = 시가총액
2	EPS * ROE * 100 = 적정 주가

뉴스를 볼 때 중요한 것은 팩트 체크입니다. 예를 들어, 추석 연휴를 앞두고 보통 주식시장이 하락했다고 뉴스가 나오지만 실제 통계적으로 6번 중 5번 상승했습니다. 투자자들이 의외로 팩트 체크를 하지 않고 뉴스를 그냥 받아들이는 습관이 있습니다.

매수하지 못해 수익을 얻지 못하는 것은 후회로 남지만, 매도하지 못해 손실을 입는 것은 아픔으로 남는다는 사실을 명심하세요.

하락장에서 당신이 불안한 이유는 쓰레기 같은 회사에 공부도 안하고 당신이 평생 모은 돈을 몰빵했기 때문이다.